Повышенная волатильность, пассивность «китов» и паттерн «поглощения»: почему биткоин движется к локальному дну?

Повышенная волатильность, пассивность "китов" и паттерн "поглощения": почему биткоин движется к локальному дну?

Очередной торговый день на рынке биткоина проходит по медвежьем сценарию. Быки теряют позиции, крупные инвесторы проявляют инертность, а пятничная экспирация опционов на $1 миллиард не оставляет шансов даже самым ярым быкам попытаться зампампить цену выше $50k. Помимо этого ситуация усложняется глобальной технической картиной, согласно которой первая криптовалюта прямо сейчас направляется к ретесту локального дна, установленного в прошлую субботу.

Учитывая фундаментальный фон вокруг главного цифрового актива, не стоит ожидать полноценного восстановительного движения к отметке $50k. При этом я допускаю импульсное движение выше этого рубежа, но это может произойти из-за повышенной волатильности на рынке, а потому рассматривать это в контексте восстановительного периода не стоит. По состоянию на 14:00 криптовалюта торгуется в районе $48,7k, где проходит линия поддержки и уровень Фибоначчи 0,236. На дневном графике биткоин выглядит очень слабо, а потому я предполагаю пробой этой границы и дальнейшее движение к диапазону $42k-$45k. Главным аргументом в пользу дальнейшего снижения выступает паттерн уверенного «медвежьего поглощения», который образовался на дневном графике криптовалюты. И несмотря на вялые попытки быков удержать рубеж (импульсный рост стохастика и индекса относительной силы), нет сомнений в том, что цена продолжит снижаться.





Помимо технической картины, на дальнейшее снижение цены указывает деятельность крупного капитала. Институционалы ведут себя пассивно, не обеспечивают рынок необходимыми объемами, что позволяет цене без существенного сопротивления снижаться к локальным минимумам. Более того, есть все основания полагать, что «киты» вновь готовятся устроить манипулятивный дамп, так как вчера, 9-го декабря, был зафиксирован пятый по величине приток BTC на биржи в 2021 году. Схожая тенденция наблюдалась перед прошлонедельным обвалом, когда институционалы в течение недели перевели более 18k BTC на платформы. Это усиливает давление на цену, вследствие чего она продолжает снижаться.

Финальным аккордом, а точнее гвоздем в крышке локального гроба биткоина становится экспирация опционов на $1 миллиард. Процесс всегда сопровождается повышенной волатильностью, а потому сама по себе возможность отыграть позиции, и войти в этап восстановления может быть нивелирована одним импульсным падением цены. С учетом этого предполагаю, что мы опустимся на локальное дно на предстоящих выходных, после чего следует ждать отскока от области $42k-$45k, и дальнейшее закрепление выше $50k.

В локальной картине криптовалюта демонстрирует явные бычьи сигналы к повышению, но цена застряла между уровнем фибо 0,236, который успешно преодолела и линией нисходящего сопротивления от 3 декабря. Для пробития области сопротивления необходим мощный импульс, который способны дать крупные инвесторы, однако вряд ли стоит ожидать активных действий в преддверии роста волатильности из-за экспирации. Несмотря на это MACD завершает формирование бычьего пересечения и движется к нулевой отметке. Стохастик и индекс относительной силы возвращаются в бычью зону, что указывают на развитие краткосрочного восходящего импульса. Несмотря на это медведи уверенно выжимают покупателей вблизи уровня нисходящего сопротивления, что видно по растущей верхней свече. Тем не менее для битка все еще есть шанс оттолкнуться от текущих позиций и попробовать развернуться в сторону $52k. Для этого активу необходимо закрепиться выше 48,5k, чтобы совершить локальную смену тренда внутри дня. Однако по состоянию на 14:00 покупатели не обладают необходимыми объемами, а потому мы идем на ретест локального дна возле $42,7k.

Материал предоставлен компанией InstaForex — www.instaforex.com